Petrobras chce sprzedać akcje za 64,5 mld dol. Największa oferta

Andrzej Kublik

2010-09-03

Takiej oferty publicznej świat jeszcze nie widział! Brazylijski koncern naftowy Petrobras chce sprzedać nowe akcje za co najmniej 64,5 mld dol., aby zebrać pieniądze na eksploatację podmorskich złóż ropy i gazu.

Już dziś Petrobras zaczyna tworzyć księgę popytu na akcje z oferty publicznej, a za 20 dni ogłosi ich cenę emisyjną. Jeśli nie będzie niższa niż w czwartek, to ze sprzedaży nowych akcji Petrobras zbierze 64,5 mld dol. Kwota ta wzrośnie do 74,7 mld dol., jeśli opcje na zakup akcji wykorzystają banki, które gwarantują emisję. A według prospektu ze sprzedaży nowych akcji koncern może zebrać maksymalnie 85 mld dol.

Kapitalizacja koncernu, która wynosi teraz ok. 150 mld dol., po emisji wzrośnie aż o dwie piąte.

Petrobras nie powinien mieć problemów z tą gigantyczną ofertą. Tuż po jej ogłoszeniu kurs akcji koncernu na giełdzie w Sao Paulo wzrósł o 3 proc.

Oferta publiczna Petrobras jest największa w historii rynków finansowych. Dotąd ten rekord - przypomina Reuters - należał do japońskiego koncernu telekomunikacyjnego NTT, który w 1987 r. sprzedał na giełdzie akcje za 36,8 mld dol. W tym roku rekord ofert publicznych należy do chińskiego banku Agricultural Bank of China, który ze sprzedaży swoich akcji zebrał 22,1 mld dol.

Pieniądze z rekordowej emisji Petrobras chce przeznaczyć na wydobycie ropy naftowej i gazu ze złóż, które w ostatnich latach znaleziono pod dnem Oceanu Atlantyckiego u wybrzeży Brazylii. Na eksploatację tych pól przez najbliższe pięć lat Petrobras chce wydać 224 mld dol.

Suma to zawrotna, ale inwestycje mogą się zwrócić z nawiązką. Obecnie potwierdzone rezerwy brazylijskiego koncernu wynoszą 14 mld baryłek ropy. Petrobras twierdzi, że w podmorskich złożach ma dwa razy więcej surowca. Jeśli to się potwierdzi, to rezerwy brazylijskiego koncernu byłby porównywalne z zasobami takich naftowych tuzów, jak Libia czy Nigeria.

Na dodatek Petrobras ma szansę stać się jednym z liderów świata w eksploatacji podmorskich złóż, które są szansą na dalszy rozwój branży naftowej. Już teraz na brazylijski koncern przypada jedna czwarta wydobycia ropy spod dna morza.

Pewną osobliwością emisji brazylijskiego koncernu jest to, że nabywcy części akcji dostaną prawo do ropy w podmorskich złożach. Korzystając z takiego mechanizmu Petrobras chce sprzedać pulę akcji za 43 mld dol., szacując wartość jednej baryłki ropy w swoich złożach na 8,51 dol.

Władze Brazylii wczoraj zamieniły część swoich udziałów w złożach ropy na nowe akcje koncernu i zapowiedziały, że w czasie ofertę publiczną chcą zwiększyć udziały w Petrobras z 32 do 40 proc.